InvestLite: Marj ticaretinin tanımı

Marj, ticarette yaygın olarak kullanılan bir araç olduğundan, marj tanımını, marj üzerinden hisse senedi satın almayı ve bunun pratikte nasıl uygulandığını anlamamız gerekir. Bu makale, ortaya çıkan tüm soruları cevaplayacaktır. İlk mantıklı soru – marj ticareti nedir?

marj tanımı

En yaygın olarak kullanılan marj tanımı, şirketin geliri ile toplam üretim maliyeti arasındaki farktır. Bu gösterge mutlaktır. Şirketin ana ve ek faaliyetlerdeki genel başarısını yansıtır. “Marj” terimi finans alanında kullanılıyorsa, genellikle faiz oranlarındaki veya farklı menkul kıymetlerdeki fark anlamına gelir. Bankalar da bu terimi mevduat ve verilen krediler arasındaki fark olarak kullanırlar..

Ticarette marjın ne olduğunu ve neye bağlı olduğunu düşünelim. Ticarette bu kavram, kar elde etmek için satın alma fiyatına eklenen faiz miktarını belirtir. Her durumda, tüm işletmelerin faaliyetlerinin sonucu, maksimum marj veya kâr elde etmektir..

Marj, para birimleri ve menkul kıymetlerle uğraşırken de kullanılabilir. Bu durumda, marj faiz oranları veya döviz kurlarındaki fark olacaktır..

Brüt kar marjı ve anlamı

Brüt kar marjı gibi bir tanımı düşünün. Kısaca brüt kar veya GP’dir. Terim, elde edilen gelir ile bir ürün/hizmet üretmenin toplam/değişken maliyetleri arasındaki farkı ifade eder. Bu kavram, bir ürün veya hizmetin maliyetine bağlayarak elde edilen kârın karşılaştırmalı bir analizini yapmak için kullanılır..

Brüt veya diğer adıyla yüzde marjı, değişken ve toplam maliyetlerin toplam gelir tutarına oranını gösterir (aslında bu şirketin geliridir). Bir işletmenin net gelirini hesaplarken, ana rolü oynayan brüt kar marjıdır. Ayrıca, bu finansal bileşenin yardımıyla şirket geliştirme fonları yaratılmaktadır. Bu, yatırımcıların şirketin ve tüm ekip çalışmasının ne kadar verimli olduğunu görebildiği için en önemli analitik göstergelerden biridir..

Operasyonel analizde, brüt kar marjı da ana yerlerden birini işgal ediyor. Parametre ayrıca finansal yönetim ve kontrolde de aktif olarak kullanılmaktadır. Bu gösterge, yatırımcıların işletmenin verimliliği hakkında fikir edinmelerini sağlayan diğer parametrelerin hesaplanmasında kullanılır, örneğin brüt kar marjı oranı.

Brüt kar marjının ayarlanması

Brüt kar marjı oluşturma süreci, işletmenin tüm çalışanlarının emeğini, üretim sürecinin maliyetlerini, mal alımını ve verilen hizmetlerin maliyetini içerir. Bu gösterge, parasal olarak ifade edilebilecek fazla ürünü işaretler. Aynı zamanda, brüt kar marjı için sadece satıştan elde edilen doğrudan gelir değil, aynı zamanda örneğin menkul kıymetlerden elde edilen gelir de dikkate alınır. Faaliyet dışı gelir olarak da adlandırılır..

marjın işlevi

Brüt marj, işletmenin üretim maliyetini aşan aldığı paradır. Parametre, şirketin iş maliyetleri dışındaki diğer maliyetleri karşılamak için ne kadar parası olduğunu gösterir. Kurumun geliri korunmalı ve artırılmalıdır. Harcamalardan tasarruf edilen para ne için kullanılır? Şirket elde ettiği geliri ekonomik, idari veya ticari ihtiyaçlara harcayabilir. Örneğin, üretimin modernizasyonu için kredilere hizmet etmek. Anonim şirketler için, marjın bir kısmı hissedarlara yapılan ödemelere gidecek.

Brüt kar marjı seviyeleri endüstriler arasında büyük farklılıklar gösterir. Brüt kar marjı, üretimin kendisiyle ilgili olmayan toplam maliyetleri karşılamak için gereklidir ve ayrıca bir kâr sağlamalıdır. Bu anlamda katsayısı, firmanın mal ve hizmet yaratma maliyetlerini optimize etme, bir fiyatlandırma politikası oluşturma ve bu süreçleri yönetme yeteneğini belirler. Katsayı ne kadar yüksek olursa, yönetim o kadar iyi çalışır.

Bu yatırımcılar için önemli bir parametredir. Aynı sektörde faaliyet gösteren firmaları karşılaştırarak en istikrarlı ve karlı olanları seçebilirsiniz. Yatırım için en cazip olacaklar. Ayrıca firma seçerken brüt kar marjı göstergesinin ne kadar istikrarlı olduğuna da bakmanız gerekiyor. Endüstri istikrarlı bir şekilde gelişiyorsa ve firmaların çalışmalarını etkileyen küresel değişiklikler yoksa, çok fazla sallanmamalıdır..

Marj ticareti nedir?

Marj ticareti, komisyoncu gibi üçüncü bir tarafça sağlanan fonları kullanan bir tür varlık ticaretidir. Bir borsacının fonları karşılığında hisse satın alma veya satma işlemlerinin yürütülmesidir. Marj ticaretinin ana avantajı, "Kaldıraç" bir tüccarın büyük sermaye ile çalışabilmesi ve buna bağlı olarak büyük karlar elde etme şansına sahip olması nedeniyle etki. Broker, yatırımcıya yıllık %25 oranında ek fon sağlarken, marj komisyonu yalnızca pozisyon bir gecede taşındığında geri çekilir..

Normal alım satım hesaplarıyla karşılaştırıldığında, marj hesapları yatırımcılara daha fazla fona erişim sağlar ve bu da onların bunu pozisyonlarında kullanmalarını sağlar. Bu yetenek, alım satım işlemlerinin performansını artırır ve aynı zamanda düşük volatiliteli piyasalarda, özellikle uluslararası Forex piyasasında marj alım satımını popüler hale getirir. Bununla birlikte, marj ticareti hisse senedi, emtia ve kripto para piyasalarında da kullanılmaktadır..

Bu stratejinin açıklaması kulağa çekici geliyor, ancak tüccar yanlış hamle yaparsa kötü sonuçlar olabilir. Aynı senaryoda 10 dolarlık kayıp 200 dolara çıkacaktı. Duygularla dolu riskli bir ticaret dünyasında acele kararlar çok hızlı bir şekilde aşırı kayıplara yol açabilir..

Marj ticareti nasıl çalışır??

Döviz marjı sadece ticarette kullanıldığı için özel bir kavramdır. Alım satım marjı, birçok faaliyet alanında en yaygın kullanılan terimdir. Ancak, birçok yanlış anlama var. Bunlardan biri, onu bir ticaret marjı ile eşitlemektir. İkisi arasındaki farkı söylemek kolaydır. Marj göstergesi, kârın ürünün piyasa fiyatına oranıdır. Marj, ürünün kârının maliyetine oranıdır.

Marj ticareti, tüccar emrin toplam değerinin bir yüzdesini sabitledikten sonra başlar. Bu ilk yatırıma marj denir ve kaldıraç kavramıyla yakından ilgilidir. Başka bir deyişle, marj ticareti hesapları kaldıraçlı işlemler oluşturmak için kullanılır ve kaldıraç, ödünç alınan fonların marja oranını tanımlar..

Marj ticaretinde işlem türleri

Marj ticareti hem uzun hem de kısa pozisyon açmak için kullanılabilir. Uzun bir anlaşma, varlık fiyatının artacağını varsayar, kısa bir anlaşma ise tam tersini yansıtır. Marj pozisyonu açıkken, tüccarın varlıkları ödünç alınan fonlar için teminat görevi görür. Bu, tüccarlar için çok önemli bir noktadır, çünkü çoğu aracı kurum, piyasanın pozisyonlarına aykırı hareket etmesi durumunda (belirli bir eşiğin üstünde veya altında) bu varlıkların satışını zorlama hakkını saklı tutar..

İki pozisyon şekli vardır:

  • Uzun pozisyonlar – bir tüccar, aracının parasını hisse satın almak için kullandığında, yani krediyle para aldığında. Bu işlem, tüccarın, kendi fonlarıyla hisse satın almasından ziyade hacim nedeniyle daha büyük bir miktar kazanmasına yardımcı olur..
  • Kısa pozisyonlar – bir tüccar bir komisyoncudan hisse aldığında, bunları piyasada sattığında ve daha sonra onları daha ucuza geri aldığında, daha sonra hisseleri komisyoncuya iade ettiğinde ve karı (hisse alım satımı arasındaki fark) borsada tutar. hesap.

Bir tüccar kaldıraçlı bir uzun pozisyona girerse, bunun nedeni fiyatın önemli ölçüde ve hızlı bir şekilde düştüğü bir marj olabilir. Bir tacirin, minimum işlem marjı gereksinimlerini karşılamak için hesabına daha fazla para yatırması gerektiğinde bir marj çağrısı gerçekleşir. Tüccar bunu yapmazsa, tasarrufları kayıpları karşılamak için otomatik olarak tasfiye edilir. Bu genellikle, tasfiye marjı olarak da bilinen bir hesaptaki tüm hisselerin toplam değeri, belirli bir borsa veya komisyoncunun toplam marj gereksiniminin altına düştüğünde ortaya çıkar..

marj çağrısı nedir?

Teminat kredisi ile alınan bir hisse senedinin veya başka bir enstrümanın fiyatının yatırımcının beklediği yönde gitmemesi veya portföyündeki diğer enstrümanların değerinin düşmesi durumunda hesap bakiyesi çok fazla düşebilir. Daha sonra komisyoncu müşteriye sözde bir marj çağrısı gönderir..

Teminat çağrısı, komisyoncudan, müşterinin fonlarının artık yeni pozisyonlar açmak ve mevcut pozisyonları sağlamak için yeterli olmadığına dair bir uyarıdır. Böyle bir bildirim aldıktan sonra, yatırımcı, işlemlerini güvence altına alma kabiliyetini geri kazanmak için hesaba ayrıca para yatırmak zorundadır..

Müşteri, piyasa durumunun yakında değişeceğine inanıyorsa, bir süre için marj çağrısını görmezden gelebilir. Ancak, bu gerçekleşmezse ve varlıklar değer kaybetmeye devam ederse, komisyoncu pozisyonları otomatik olarak kapatır – yani, hisse senetlerini, dövizi vb. cari piyasa fiyatından satar. Bu, komisyoncunun yatırımcıya verilen krediyi tamamen geri ödemesini sağlayacaktır..

Marj finansmanı tanımı

Marj finansmanı işlevi, marj ticareti ile yakından ilgilidir ve eğer bir tüccar değilseniz ve yatırım yapmak için daha güvenli bir yol tercih ediyorsanız, bu işlev size uyabilir..

Finansman cüzdanı ile, bu seçenekte bulunan farklı para birimlerinde diğer tüccarlara fon sağlama fırsatına sahipsiniz. Teklifleri kendi koşullarınızla (geri dönüş oranı, süre ve miktar) kendiniz belirleyebilirsiniz. Bir tüccar tarafından bir teklif kabul edildiğinde, cüzdanınızdaki para tüccar tarafından bir tür finansal araç almak veya satmak gibi bir pozisyon açmak için kullanılacaktır. Bir tüccar pozisyonu kapattığında, örneğin varlığı sattığında veya geri aldığında, fonlar cüzdanınıza iade edilecektir..

Teminat finansmanı ile, teminat teminatı veren, fonların sağlandığı aynı para biriminde bir faiz alacaktır..

Marj üzerinde hisse senedi satın alma kavramı

Marjla satın alma, yatırımcının bir komisyoncudan satın alma kredisi aldığı bir süre boyunca hisse senedi alımıdır. Vade sonunda hisseler satılır ve borç komisyoncuya iade edilir. Bu durumda yatırımcının hisseleri aracının emrindedir ve borcun geri ödenmesini garanti eden teminat (marj) görevi görür..

Satın alınan hisselerin fiyatında ciddi bir düşüş olması durumunda, komisyoncu yatırımcıdan ek teminat yatırmasını isteyebilir. Artan spekülatif faaliyet dönemlerinde, borsa, marjlı tüm işlemleri yasaklayabilir..

Peki, basit bir ifadede marj nedir? Bu, bir ürünün gerçek değeri ile maliyeti arasındaki farktır. Küresel olarak konuşursak, bu, hizmetlerinizi veya ürünlerinizi satarak kazanabileceğiniz miktardır. Acemi bir işadamının bir sorusu olabilir – marj ve kâr arasındaki fark nedir? Marj, ne kadar kazanabileceğinizin bir göstergesidir ve kâr, tüm ödemeler ve harcamalardan sonra gerçekte ne kadar aldığınızdır..

Bu konuyu keşfetmekle ilgileniyor musunuz? InvestLite.com sitemizdeki bilgileri kullanarak incelemeye başlayabilirsiniz. Bu ve diğer konularla ilgili finansal yönlerde birçok yararlı makale var. Sitemiz geniş bir eğitim bölümü içerir, bu nedenle yeni başlayan biriyseniz, burada InvestLite.com’da bilginizi pratikte öğrenme ve uygulama fırsatına sahipsiniz. Daha verimli sonuçlar almanız için size marj aracı sağlayabiliriz. Herhangi bir tercih için bir varlık listesinden çeşitli hesap katmanlarına kadar farklı bölümler sunuyoruz. Hemen sitemizi ziyaret edin ve potansiyelinizi gerçekleştirmeye başlayın.

Kaynak