Ποια είναι τα οφέλη της αποκεντρωμένης χρηματοδότησης;

Η αβεβαιότητα που θέτει το έτος 2020 έχει κάνει τους επενδυτές να εξερευνήσουν πέρα ​​από τις παραδοσιακές επενδυτικές επιλογές. Ο χώρος του blockchain και των κρυπτονομισμάτων φαίνεται να είναι αρκετά ελκυστικός για τους επενδυτές. Επιπλέον, το Η βιομηχανία κρυπτονομισμάτων φαίνεται να έχει ανακάμψει πολύ πιο γρήγορα από τις παραδοσιακές αγορές επενδύσεων.

Η αποκεντρωμένη χρηματοδότηση ή το DeFi είναι ο ένας κλάδος που γνωρίζει μεγάλη άνθηση όλο αυτό το έτος. Ενώ οι περιπτώσεις χρήσης blockchain έχουν διερευνηθεί στον τραπεζικό και χρηματοοικονομικό τομέα, με το DeFi, έχουν γίνει ακόμη πιο σχετικές. Η αποκεντρωμένη χρηματοδότηση υπόσχεται να φέρει μετασχηματισμό στο τραπεζικό και χρηματοπιστωτικό σύστημα.

Σε αυτό το άρθρο, θα συζητήσουμε πώς διαφέρει το DeFi από την κεντρική χρηματοδότηση και ποια είναι τα οφέλη ενός αποκεντρωμένου χρηματοοικονομικού οικοσυστήματος.

Κεντρική έναντι αποκεντρωμένης χρηματοδότησης

Ένα αποκεντρωμένο χρηματοδοτικό δίκτυο επιτρέπει σε οποιονδήποτε να έχει πρόσβαση στα εργαλεία του, ανεξάρτητα από την ιθαγένειά του, την τοποθεσία του και ούτω καθεξής. Η κεντρική χρηματοδότηση, από την άλλη πλευρά, επιτρέπει να συμμετέχουν μόνο επαληθευμένα και αξιόπιστα άτομα. Όχι μόνο οι ταυτότητες των συμμετεχόντων είναι γνωστές, αλλά οι αντίστοιχες συναλλαγές μπορούν επίσης να ελεγχθούν εύκολα.

Ομοίως, στο ζήτημα του κεντρικού έναντι του αποκεντρωμένου ελέγχου πρόσβασης, το DeFi και η κεντρική χρηματοδότηση διαφέρουν ως προς τις βασικές λειτουργίες τους. Ένα αποκεντρωμένο χρηματοδοτικό σύστημα επιτρέπει ευρύτερη πρόσβαση σε χρηματοοικονομικά προϊόντα ή υπηρεσίες χωρίς ενδιάμεσους οργανισμούς. Προωθεί την οικονομική ένταξη και επιτρέπει στους μη τραπεζικούς να έχουν πρόσβαση σε υπηρεσίες όπως δάνεια. Επιπλέον, με το DeFi, ένας χρήστης διατηρεί τον έλεγχο των χρηματοοικονομικών του περιουσιακών στοιχείων αντί για ένα κεντρικό ίδρυμα όπως οι τράπεζες.

Η αποκεντρωμένη χρηματοδότηση ενσωματώνει dApps και έξυπνα συμβόλαια που βασίζονται σε τεχνολογία blockchain. Το DeFi εξαλείφει τους περιορισμούς της γεωγραφικής θέσης και του χρόνου των κεντρικών συστημάτων καθώς το χρηματοοικονομικό οικοσύστημα μπορεί να έχει πρόσβαση μέσω dApps από smartphone.

Κατανόηση της αποκεντρωμένης χρηματοδότησης

Όπως υποδηλώνει το όνομα, αποκεντρωμένη χρηματοδότηση, ή Το DeFi, είναι το αντίθετο των παραδοσιακών συγκεντρωτικών συστημάτων χρηματοδότησης. Περιλαμβάνει οικονομικές εφαρμογές που λειτουργούν μέσω αποκεντρωμένου blockchain, κυρίως blockchain του Ethereum. Η έννοια της αποκεντρωμένης χρηματοδότησης εξαλείφει την ανάγκη για έναν μεσάζοντα που είναι σχεδόν κυρίαρχος σε πλατφόρμες με επίκεντρο τη χρηματοδότηση.

Τα κρυπτονομίσματα είναι ένα εξαιρετικό παράδειγμα για το πόσο αποτελεσματικό μπορεί να είναι ένα αποκεντρωμένο οικονομικό σύστημα. Η επιτόπια εφαρμογή κρυπτονομίσματος υποδηλώνει τη δυνατότητα χρηματοοικονομικών προϊόντων και υπηρεσιών χωρίς κεντρική αρχή ελέγχου. Οι περιπτώσεις χρήσης DeFi που καλύπτουν δανεισμό, δανεισμό, ασφάλιση, διαχείριση περιουσιακών στοιχείων κ.λπ. είναι ένα τέλειο παράδειγμα των δυνατοτήτων ενός αποκεντρωμένου οικοσυστήματος.

Οφέλη από την αποκεντρωμένη χρηματοδότηση

Οφέλη από το DeFi

Το παραδοσιακό κεντρικό σύστημα χρηματοδότησης έρχεται με μια ποικιλία εμποδίων. Αυτά τα συστήματα περιορίζονται επίσης από γεωγραφικές τοποθεσίες και τοπικούς κανονισμούς. Αυτά είναι μόνο μερικά από τα μειονεκτήματα της συγκεντρωτικής χρηματοδότησης που έχουν ξεπεραστεί με επιτυχία από την αποκεντρωμένη χρηματοδότηση, οδηγώντας στην αυξανόμενη δημοτικότητά της τα τελευταία χρόνια. Όντας εξαιρετικά καινοτόμος, το DeFi έχει επίσης σημαντικά οφέλη όπως αναφέρονται παρακάτω:

  • Προσιτότητα

Η αποκεντρωμένη χρηματοδότηση βρίσκεται πάνω από τη ρύθμιση του blockchain. Με άλλα λόγια, το blockchain λειτουργεί ως το «επίπεδο υποδομής» για τη λειτουργία του DeFi. Τα dApps στα αποκεντρωμένα χρηματοπιστωτικά συστήματα προσφέρουν τις ίδιες υπηρεσίες αλλά χωρίς την πολυπλοκότητα του κεντρικού χρηματοπιστωτικού συστήματος.

Σε παγκόσμιο επίπεδο, υπάρχουν σχεδόν 2 δισεκατομμύρια άτομα χωρίς τράπεζες που δεν έχουν πρόσβαση σε βασικές χρηματοπιστωτικές υπηρεσίες δανεισμού. Η λειτουργικότητα του DeFi μπορεί να αξιοποιηθεί για την παροχή τέτοιων υπηρεσιών χωρίς παρακολούθηση από μια κεντρική οντότητα.

  • Αυτόνομες Λειτουργίες

Ένα από τα βασικά πλεονεκτήματα της αποκεντρωμένης χρηματοδότησης είναι ότι επιτρέπει στους χρήστες να διατηρήσουν την αυτονομία των περιουσιακών στοιχείων και των επενδύσεών τους. Η διακυβέρνηση DeFi είναι αυτόνομη καθώς επιτρέπει την αποδιάμεση χρηματοδότηση. Βασίζεται σε εφαρμογές που είναι εντελώς αποκεντρωμένες.

Επιπλέον, σε αντίθεση με τα παραδοσιακά κεντρικά τραπεζικά συστήματα, η αποκεντρωμένη χρηματοδότηση δεν εξαρτάται από παρεμβάσεις ιδρυμάτων όπως δικαστήρια για διαιτησία ή τράπεζες. Η κατάργηση των μεσαζόντων και η λειτουργικότητα μέσω έξυπνων συμβάσεων καθιστά το αποκεντρωμένο σύστημα εξαιρετικά αυτόνομο. Παρόλο που δεν μπορούν όλοι να αισθάνονται άνετα να εργάζονται σε ένα αποκεντρωμένο χρηματοπιστωτικό περιβάλλον, η τάση σίγουρα μετατοπίζεται σε πιο αυτόνομες χρηματοπιστωτικές πλατφόρμες.

  • Συμπερίληψη

Το DeFi επιτρέπει τη χρηματοοικονομική ένταξη στους μη τραπεζικούς σε όλο τον κόσμο. Οι χρήστες από όλο τον κόσμο μπορούν να συμμετέχουν εύκολα ανεξάρτητα από την κοινωνική τους κατάσταση ή τη φυσική τους θέση. Υπό αυτή την έννοια, οι αποκεντρωμένες πλατφόρμες συναλλαγών χρημάτων ενσωματώνουν επίσης ένα ευρύτερο κοινό. Επιπλέον, οι συμμετέχοντες μπορούν να αποκτήσουν πρόσβαση σε υπηρεσίες σε χρηματοπιστωτικές υπηρεσίες όπως δάνεια, χωρίς τους περιορισμούς που επιβάλλουν οι κεντρικοί χρηματοπιστωτικοί οργανισμοί.

  • Ταχύτητα

Η αποκεντρωμένη χρηματοδότηση χρησιμοποιεί το blockchain ως βασική υποδομή. Η τεχνολογία blockchain επιτρέπει άμεσες συναλλαγές μεταξύ οποιωνδήποτε δύο μερών χωρίς περιορισμούς για τη γεωγραφία και το χρόνο. Αυτό διευκολύνει περαιτέρω την αποτελεσματικότητα στη διαδικασία.

  • Μυστικότητα

Σε ένα κεντρικό σύστημα, ο έλεγχος των περιουσιακών στοιχείων ενός ατόμου παραμένει στα χέρια ενός μεσάζοντα όπως μια τράπεζα. Τα διακριτικά σε μια αποκεντρωμένη υποδομή είναι προσβάσιμα μέσω ιδιωτικών κλειδιών. Συνήθως, οι εφαρμογές DeFi διασφαλίζουν ότι τα άτομα διατηρούν την κατοχή των κλειδιών τους για να αυξήσουν το απόρρητο. Αυτό επιτρέπει στα άτομα να διατηρούν τον έλεγχο των περιουσιακών τους στοιχείων.

  • Διαφάνεια

Το αποκεντρωμένο χρήμα είναι ικανό να επιτύχει διαφάνεια που έχει ως αποτέλεσμα την τιμή και την αποτελεσματικότητα της αγοράς. Δεν υπάρχει ασύμμετρη πληροφόρηση λόγω του τρόπου με τον οποίο σχεδιάζεται η αποκεντρωμένη χρηματοδότηση. Ως αποτέλεσμα, οι κίνδυνοι που σχετίζονται με τον κύριο αντιπρόσωπο ελαχιστοποιούνται. Το διαφανές πρωτόκολλο που ισχύει διασφαλίζει ότι τα προσωπικά συμφέροντα όλων των επενδυτών και των χρηστών διατηρούνται ανέπαφα ανά πάσα στιγμή.

  • Αποκεντρωμένη χρηματοοικονομική καινοτομία

Το Blockchain επιτρέπει την τεχνολογική καινοτομία στο χρηματοπιστωτικό οικοσύστημα. Τα καινοτόμα συμβόλαια DeFi είναι σε θέση να χειριστούν εκατομμύρια χωρίς καν τραπεζικό λογαριασμό ή τη συμμετοχή τρίτου φορέα. Επιπλέον, ο πελάτης έχει πλήρη κατοχή του στοιχείου κρυπτογράφησης.

  • Εμπορευσιμότητα

Μέσω του blockchain, Το DeFi διευκολύνει την κωδικοποίηση των πραγματικών περιουσιακών στοιχείων σε ψηφιακά αντίστοιχα ή μάρκες ασφαλείας. Αυτά τα ψηφιακά μάρκες, που αντιπροσωπεύουν ένα υποκείμενο περιουσιακό στοιχείο, μπορούν να διαπραγματευτούν σε δίκτυο ομότιμων. Η ιδιοκτησία ενός περιουσιακού στοιχείου διαχειρίζεται μέσω έξυπνων συμβάσεων και καταγράφεται σε ένα διαφανές βιβλίο. Αυτό επιτρέπει περαιτέρω την εξαγωγή ρευστότητας από ένα μη ρευστό περιουσιακό στοιχείο.

Προκλήσεις στην αποκεντρωμένη χρηματοδότηση

Ο χώρος DeFi εξακολουθεί να θεωρείται ότι βρίσκεται στο στάδιο του πειραματισμού και της καινοτομίας. Επιπλέον, η έλλειψη νομικών κανονισμών δεν επιτρέπει την πρόσβαση στα βέλτιστα οφέλη από ένα αποκεντρωμένο χρηματοοικονομικό οικοσύστημα.

Η συγκεντρωτική χρηματοδότηση προσφέρει υψηλότερη ρευστότητα σε σύγκριση με την αποκεντρωμένη χρηματοδότηση. Για να ξεπεράσει αυτό το DeFi, χρειάζεται ευρύτερη υιοθέτηση. Επίσης, μερικές φορές είναι δύσκολο να ξεπεραστούν οι αποτυχίες του συστήματος στο DeFi, καθώς δεν υπάρχει κεντρική αρχή που διενεργεί ελέγχους. Σε περίπτωση βλάβης, η αποκεντρωμένη λειτουργικότητα καθιστά δύσκολο τον εντοπισμό του σημείου αποτυχίας.

Παρά τους περιορισμούς που αναφέρονται παραπάνω, υπάρχουν διάφορες σημαντικές περιπτώσεις αποκεντρωμένης χρηματοδότησης που την έχουν καταστήσει μία από τις σημαντικότερες καινοτομίες της σύγχρονης εποχής. Το πιο σημαντικό, το DeFi βοηθά στην άρση των περιορισμών του παραδοσιακού χρηματοδοτικού συστήματος για να γίνει πιο περιεκτικό, προσβάσιμο και οικονομικά αποδοτικό.

Τελικές σκέψεις

Η αποκεντρωμένη κρυπτογράφηση χρηματοδότησης ασχολείται με τη δημιουργία χρηματοπιστωτικών υπηρεσιών με εντελώς διαφορετικό τρόπο από την παραδοσιακή κεντρική χρηματοδότηση. Αυτά είναι πιο ανοιχτά στην προσέγγισή τους. Ωστόσο, όπως κάθε άλλο σύστημα, η αποκεντρωμένη χρηματοδότηση, επίσης, έρχεται με τη δική της σειρά προκλήσεων και μειονεκτημάτων που μπορεί να οδηγήσουν σε δισταγμό στην υιοθέτησή της από τους χρήστες. Προς το παρόν, τα οφέλη της αποκεντρωμένης τραπεζικής και χρηματοδότησης φαίνεται να υπερτερούν κατά πολύ των περιορισμών ή των μειονεκτημάτων της.